كيف تستخدم حاسبة متوسط السعر
- اختر العملة وأدخل رسمًا لكل صفقة. الرسم اختياري. يُحتسب على كل شراء، ومرة أخرى على البيع الذي يغلق المركز.
- أدخل مشترياتك. كل صف عملية شراء واحدة: السعر والكمية. يمكنك استخدام ستة على الأكثر. تُهمَل الصفوف الفارغة، ويُترك الصف الذي فيه سعر فقط أو كمية فقط خارج الحساب مع ملاحظة تقول لك أيها.
- أدخل السعر الحالي. هذا اختياري. يضيف قيمة المركز والربح أو الخسارة غير المحققة.
- خطط للشراء التالي. أدخل السعر الذي ستشتري عنده، ثم اختر كيف تحدد حجمه: بكمية أو بمتوسط السعر الذي تريد بلوغه. في الحالة الثانية تحسب الحاسبة كم وحدة يتطلب ذلك.
تعرض النتائج الكمية الإجمالية والتكلفة الإجمالية ومتوسط السعر وسعر التعادل والنتيجة غير المحققة، وما سيكون عليه متوسطك وحجم مركزك وسعر تعادلك بعد الشراء المخطط. يتتبع الرسم الأول المتوسط من شراء إلى شراء مقابل الأسعار التي دفعتها. ويعرض الثاني كم كلّف كل شراء.
صيغة متوسط السعر
متوسط السعر موزون بالكمية، لأن الشراء الأكبر يُحسب أكثر من الأصغر:
متوسط السعر = Σ (السعر × الكمية) ÷ Σ الكمية
سعر التعادل = (Σ (السعر × الكمية) + الرسم × (عدد المشتريات + 1)) ÷ Σ الكمية
الربح/الخسارة غير المحققة = الكمية × السعر الحالي − Σ (السعر × الكمية) − الرسم × (عدد المشتريات + 1)
المتوسط الجديد = (التكلفة + سعر الشراء المخطط × x) ÷ (الكمية + x)
x لمتوسط مستهدف = الكمية × (المستهدف − المتوسط) ÷ (سعر الشراء المخطط − المستهدف)
تجري المجاميع على كل مشترياتك. وفي السطر الأخير، x هو عدد الوحدات التي تشتريها بالسعر المخطط ليستقر المتوسط عند المستهدف. يضيف سعر التعادل رسم كل شراء ورسمًا آخر للبيع، ولهذا يقع فوق المتوسط كلما زاد الرسم على الصفر. أما متوسط السعر نفسه فيستثني الرسوم، كما يفعل عمود متوسط التكلفة في كشف وسيطك.
الترجيح هو ما يميز هذا عن المتوسط الحسابي العادي. شراء 10 عند 100 و30 عند 80 يعطي متوسطًا قدره 85 لا 90، لأن ثلاثة أرباع المركز اشتُريت بالسعر الأدنى.
مثال محلول
تشتري 10 وحدات عند 100، و10 عند 90، و20 عند 80. السعر الآن 95، وتفكر في شراء 10 أخرى عند 75. هذه هي القيم الافتراضية في الحاسبة أعلاه.
المتوسط الحسابي العادي للأسعار الثلاثة سيكون 90، وهو يبالغ في التكلفة لأنك اشتريت معظم المركز عند 80. المتوسط الموزون 87.50 هو الرقم الذي ينبغي أن تستخدمه.
أضف الآن رسمًا قدره 5 لكل صفقة. يرتفع التعادل إلى (3,500 + 5 × 4) ÷ 40 = 88.00 وتنخفض النتيجة غير المحققة عند 95 إلى +$280.00، لأن ثلاثة مشتريات والبيع كلّفت $20.
تعديل المتوسط نزولًا: ما يفعله وما لا يفعله
تعديل المتوسط نزولًا يعني شراء المزيد من شيء بعد هبوط سعره، فينخفض متوسط السعر. الحساب ينجح دائمًا: يقع المتوسط الجديد بين متوسطك القديم وسعر الشراء الجديد. في المثال، شراء واحد عند 75 يسحب المتوسط من 87.50 إلى 85.00.
لكن الحساب لا يستطيع أن يغيّر الاحتمالات. المتوسط الأدنى يعني أن أمام السعر مسافة أقصر ليصعدها قبل أن تتعادل، وهذا كل شيء. ومسافة الصعود أقل رحمة مما تبدو: مركز خسر 40% يحتاج إلى مكسب 66.7% ليعود إلى قيمته الأولى، وهو حساب تجريه حاسبة التعافي من التراجع لأي خسارة. ويعني أيضًا أنك صرت تحتفظ بكمية أكبر من أصل تحرك للتو ضدك. في المثال ينمو المركز 25% بينما الفكرة التي وراءه غير مثبتة تمامًا كما كانت من قبل.
وهكذا تتصرف المخاطرة إن كان خروجك عند 70. قبل الشراء الإضافي، 40 وحدة من متوسط 87.50 تخسر 40 × 17.50 = $700 عند ذلك الخروج. وبعده، 50 وحدة من متوسط 85.00 تخسر 50 × 15.00 = $750. انخفض المتوسط، وارتفعت الخسارة عند الخروج نفسه بمقدار $50.
لذلك حدّد الخروج والحجم الكلي قبل أن تبدأ بالإضافة. وإن كان كل شراء جزءًا من خطة واحدة، فقس المخاطرة من المتوسط إلى وقفك على المركز كله، كما في الدخول التدريجي، وأبقِ ذلك المجموع داخل المبلغ الذي اخترته للصفقة. تعطي حاسبة حجم المركز الحجم لدخول واحد، والمنطق نفسه يسري على مجموع الأجزاء. أن تضيف لأن السعر أدنى شيء مختلف عن أن تضيف لأن إعدادك ما زال صالحًا.
الإضافة إلى صفقة رابحة قرار مختلف عن الإضافة إلى صفقة خاسرة. وهي تستخدم هذه الحاسبة أيضًا، وترفع المتوسط بدل أن تخفضه.
متوسط التكلفة بالدولار
متوسط التكلفة بالدولار (Dollar-cost averaging) هو شراء مبلغ ثابت من المال على فترات منتظمة، أيًّا كان السعر. وبما أن المبلغ نفسه يشتري وحدات أكثر حين يكون السعر منخفضًا، ينتهي المتوسط دون المتوسط الحسابي العادي للأسعار.
افترض أنك أنفقت $1,000 عند 100 و$1,000 عند 50. تحصل على 10 و20 وحدة، فالمتوسط $2,000 ÷ 30 = 66.67 لا 75. هذا أثر آلي لشراء مبالغ متساوية، وهو طريقة معقولة للدخول إلى مركز دون تخمين القاع. وليس ضمانًا للربح. فإن واصل السعر الهبوط فسلسلة المشتريات المتساوية سلسلة مشتريات خاسرة، ويخبرك التعادل في الحاسبة كم ينبغي أن يتعافى السعر.
أدخل كل عملية شراء في صف مستقل، بالكمية التي حصلت عليها فعلًا. وفي المشتريات المنتظمة بالمبلغ نفسه تختلف الكمية في كل مرة، وهذا بالضبط ما صُنعت الحاسبة له.
أخطاء شائعة في متوسط السعر
- حساب متوسط الأسعار بدل ترجيحها. اجمع السعر في الكمية، ثم اقسم على الكمية الإجمالية.
- تعديل المتوسط نزولًا بلا حد. كل شراء إضافي يجب أن يدخل ضمن حجم كلي وخسارة قبلتها مسبقًا.
- اعتبار المتوسط هدفًا. انتظار أن «يعود السعر إلى متوسطي» قد يُبقي مركزًا سيئًا مفتوحًا لشهور. المتوسط هو موقعك، لا المكان الذي ألزم السوق نفسه ببلوغه.
- إغفال الرسوم في المشتريات الصغيرة. رسم قدره 5 على شراء بـ 100 هو 5% من ذلك الشراء. يحرك التعادل أكثر مما يبدو.
- خلط العملات أو أحجام اللوت. أدخل كل الأسعار بعملة واحدة وكل الكميات بوحدة واحدة.
- عدّ الربح غير المحقق مكسبًا باقيًا. القيمة الآن هي ما سيجلبه المركز اليوم، مطروحًا منه رسم البيع. وهي تتغير مع كل تيك.
ما الذي لا تعرفه الحاسبة
تفترض الحاسبة أنك اشتريت فقط. إن بعت جزءًا من المركز فتكلفة ما تبقى تتوقف على طريقة وسيطك (متوسط التكلفة، أو الداخل أولًا يخرج أولًا، وغيرهما)، وعلى القواعد الضريبية في بلدك، فاستخدم الرقم الذي في كشف حسابك لذلك. وتتعامل مع الرسم على أنه مبلغ ثابت لكل صفقة لا نسبة مئوية، ولا تعرف السبريد ولا تجزئة الأسهم ولا الأرباح الموزعة ولا الفوائد على المال المقترض ولا تحويل العملات. ولا تتنبأ كذلك بمكان السعر. المخطِّط يعرض حسابًا لا توصية. ولترى ما حققته صفقة منتهية بعد الرسوم استخدم حاسبة الربح والخسارة. لا شيء هنا نصيحة استثمارية.
الأسئلة الشائعة
كيف أحسب متوسط السعر حين أشتري بأسعار مختلفة؟
اضرب سعر كل شراء في كميته، واجمع هذه المبالغ، واقسم على الكمية الإجمالية. شراء 10 عند 100 و10 عند 90 و20 عند 80 يكلّف $3,500 لـ 40 وحدة، أي $87.50 للوحدة. تفعل الحاسبة ذلك لستة مشتريات على الأكثر.
لماذا لا يساوي متوسط سعري المتوسط الحسابي العادي لأسعار شرائي؟
لأن المشتريات الأكبر تُحسب أكثر. يعامل المتوسط العادي شراء وحدة واحدة كما يعامل شراء 100. أما المتوسط الموزون فيضرب كل سعر في كميته أولًا، فتشدّ الأسعار التي اشتريت بها أكثر النتيجة نحوها.
ماذا يعني تعديل المتوسط نزولًا؟
تعديل المتوسط نزولًا يعني شراء المزيد من أصل بعد هبوط سعره، ما يخفض متوسط سعرك. في المثال، شراء 10 أخرى عند 75 ينزل بالمتوسط من 87.50 إلى 85.00. هو يخفض التعادل، لكنه يزيد أيضًا حجم المركز.
هل تعديل المتوسط نزولًا استراتيجية جيدة؟
يتوقف على سبب الإضافة. قد يكون له معنى حين تبقى الأسباب الأصلية للصفقة قائمة ويبقى الحجم الإضافي داخل حد مخاطرة وضعته مسبقًا. ويضر حين يُستخدم لتجنب قبول الخسارة، لأنه يضع مالًا أكثر في فكرة هي خاطئة الآن.
هل يقلل تعديل المتوسط نزولًا المخاطرة؟
لا، فهو يخفض متوسط السعر لكنه يزيد عادةً المال المعرّض للخطر. مع خروج ثابت، يخسر المركز الأكبر أكثر إذا بلغ السعر ذلك الخروج، حتى من متوسط أدنى. الخروج عند 70 في المثال يكلّف $700 قبل الشراء الإضافي و$750 بعده.
كم وحدة أحتاج إلى شرائها لبلوغ متوسط سعر مستهدف؟
استخدم x = الكمية × (المستهدف − المتوسط) ÷ (سعر الشراء المخطط − المستهدف). لتنزل بمتوسط 87.50 على 40 وحدة إلى 85.00 بالشراء عند 75، تحتاج إلى 40 × (85 − 87.5) ÷ (75 − 85) = 10 وحدات. يجب أن يقع المستهدف بين متوسطك الحالي وسعر الشراء المخطط وإلا استحال بلوغه.
كيف أحسب متوسط التكلفة بالدولار؟
اقسم إجمالي المال الذي أنفقته على إجمالي الوحدات التي حصلت عليها. ولأن المبالغ المتساوية تشتري وحدات أكثر بالأسعار الأدنى، تقع النتيجة دون المتوسط الحسابي العادي للأسعار. أدخل كل عملية شراء في صف بسعرها والكمية التي حصلت عليها.
ما سعر التعادل بعد الرسوم؟
سعر التعادل هو سعر البيع الذي يعود عنده المركز كله إلى الصفر بعد كل الرسوم. هو التكلفة الإجمالية مضافًا إليها رسم كل شراء ورسم البيع، مقسومة على الكمية الإجمالية. مع رسم قدره 5 على مركز المثال يكون 88.00 بدل 87.50.
ماذا يحدث لمتوسط سعري إن بعت جزءًا من المركز؟
يتوقف على طريقة التكلفة عند وسيطك. مع طريقة متوسط التكلفة تحتفظ الوحدات المتبقية بالمتوسط نفسه. ومع الداخل أولًا يخرج أولًا تُباع أقدم المشتريات أولًا، فيتغير متوسط ما تبقى. تحقق من الطريقة التي يستخدمها كشف حسابك.
هل أستطيع استخدام حاسبة متوسط السعر للعملات الرقمية والفوركس والأسهم؟
نعم. تصلح الصيغة لأي أصل تشتريه على عدة خطوات، بوحدات كاملة أو كسرية. أدخل سعر كل تنفيذ وكميته بعملة واحدة. وفي الفوركس أدخل لوتات أو وحدات، ما دام كل صف يستخدم الوحدة نفسها.