El slippage (deslizamiento) es la brecha entre el precio que pediste y el precio que te dieron. Un stop en 1,0820 que se ejecuta en 1,0817 se deslizó 3 pips. Las órdenes a mercado, las órdenes stop y los mercados rápidos son donde ocurre; las órdenes limitadas no se deslizan en precio, pero puede que no se ejecuten.
Por qué ocurre
- Mercados rápidos. Alrededor de publicaciones de noticias y aperturas de mercado, el precio salta por encima de tu nivel antes de que la orden se ejecute.
- Liquidez escasa. Fuera de horario, en pares exóticos y en acciones de baja capitalización hay menos órdenes en cada precio.
- Gaps. Un gap de fin de semana o nocturno puede ejecutar un stop muy lejos de su nivel.
- Tamaño. Una orden grande puede barrer varios niveles de precio.
Cuánto cuesta
En una operación el slippage es pequeño. A lo largo de un año se acumula:
Ese coste nunca aparece como un "error", pero moldea el P&L neto igual que cualquier otro.
Cómo verlo en un diario
Registra el precio de ejecución, no el precio planificado. Entonces dos cosas se hacen visibles:
- Pérdidas más allá de −1R. Si el plan era el stop y la operación perdió −1,15R, el 0,15R extra es slippage más costes. Un grupo de pérdidas de −1,1R a −1,3R es la firma del slippage.
- Patrones por sesión. Compara las pérdidas de las operaciones tomadas justo antes o después de noticias con el resto.
Si las pérdidas van bastante más allá de −1R, la causa es más probablemente mover el stop que el slippage.
En SetupBook
Introduce los precios reales de ejecución y la distribución de R de Analítica (Pro) muestra cada pérdida más allá de −1R. La etiqueta de error "Entrada pre-noticias" y el desglose por sesión (Pro) ayudan a separar el slippage de noticias de las ejecuciones normales.