O payoff ratio compara o tamanho do seu ganho típico com o tamanho da sua perda típica. Às vezes é chamado de risco/retorno realizado, porque é no que a sua relação risco/retorno planejada se transformou depois das saídas reais.
Fórmula
payoff ratio = ganho médio / perda média
taxa de acerto de equilíbrio = 1 / (1 + payoff ratio)
A perda média é escrita como número positivo.
Exemplo
Ganho médio de US$ 180, perda média de US$ 150: payoff ratio 1,2. A taxa de acerto de equilíbrio é 1 / 2,2 = 45,5%. Acerte mais do que isso e a estratégia dá dinheiro; menos, e ela perde.
Como ler
A maioria das discussões "taxa de acerto alta ou ganhos grandes?" desaparece quando você olha o par. Um scalper com payoff de 0,6 precisa acertar mais de 62,5% das vezes. Um swing trader com payoff de 2,5 pode errar sete em cada dez e ainda sair na frente.
Observe a tendência mais do que o nível. Se o payoff cai mês após mês enquanto a taxa de acerto se mantém, você está cortando os ganhos mais cedo. Os registros de MAE e MFE mostram se o mercado lhe deu mais do que você pegou.
No SetupBook
Análises mostra "Gain / loss médios" com o payoff embaixo. Trades no breakeven ficam fora das duas médias, do mesmo jeito que ficam fora da taxa de acerto.