Cách dùng máy tính lãi lỗ
- Chọn long hoặc short. Lệnh long có lãi khi giá tăng. Lệnh short có lãi khi giá giảm.
- Chọn đơn vị tiền và nhập khối lượng vị thế. Dùng cổ phiếu, coin, lot hay hợp đồng, tùy nền tảng của bạn đếm bằng gì.
- Nhập giá vào và giá thoát. Dùng mức giá bạn thực sự được khớp, không phải mức giá bạn bấm. Chênh lệch đó là trượt giá, và nó thuộc về kết quả.
- Đặt hệ số nhân hợp đồng và phí hai chiều. Cổ phiếu và coin dùng hệ số 1. Phí là mọi thứ bạn đã trả để vào và ra, tính thành một khoản tiền.
- Nhập đòn bẩy của bạn. Để ở mức 1 cho lệnh không dùng đòn bẩy. Trên 1, máy tính thêm lợi suất trên margin bạn đã ký quỹ.
Kết quả cập nhật ngay khi bạn gõ. Biểu đồ đầu tiên cho thấy kết quả ròng ở mọi giá thoát quanh giá vào, để bạn thấy lệnh chuyển từ lỗ sang lãi ở đâu. Biểu đồ thứ hai tách kết quả gộp, phí và phần còn lại. Thanh địa chỉ luôn chứa liên kết tới đúng những con số của bạn.
Công thức tính lãi lỗ
Lãi lỗ là biến động giá đổi thành tiền, trừ đi chi phí của lệnh:
lãi lỗ gộp = (giá thoát − giá vào) × khối lượng × hệ số nhân long
lãi lỗ gộp = (giá vào − giá thoát) × khối lượng × hệ số nhân short
lãi lỗ ròng = lãi lỗ gộp − phí
giá trị vị thế = giá vào × khối lượng × hệ số nhân
lợi suất trên vị thế = lãi lỗ ròng ÷ giá trị vị thế
margin = giá trị vị thế ÷ đòn bẩy
lợi suất trên margin = lãi lỗ ròng ÷ margin
giá thoát hòa vốn = giá vào + phí ÷ (khối lượng × hệ số nhân) long
giá thoát hòa vốn = giá vào − phí ÷ (khối lượng × hệ số nhân) short
Hệ số nhân là số tiền một đơn vị lãi hoặc lỗ khi giá di chuyển 1.0. Nó bằng 1 với cổ phiếu hay coin, và là giá trị mỗi điểm với hợp đồng futures. Phí là cả hai chiều tính bằng tiền: hoa hồng vào, hoa hồng ra, và mọi khoản phí sàn hay nền tảng. Đòn bẩy là giá trị vị thế chia cho margin bạn ký quỹ, nên 5 nghĩa là bạn ký quỹ một phần năm giá trị vị thế.
Giá thoát hòa vốn là mức giá mà tại đó kết quả gộp vừa đủ trả phí. Trên mức đó, lệnh long có lãi. Dưới mức đó, lệnh long vẫn là lỗ dù giá cao hơn giá vào của bạn.
Ví dụ minh họa
Bạn mua 50 cổ phiếu ở 100 và bán ở 110. Hai chiều tốn phí 10, và broker cho bạn giao dịch với đòn bẩy 5x. Đây là các giá trị mặc định trong máy tính ở trên.
Lệnh kiếm được $490, bằng 9.80% vị thế và 49.00% margin. Số đô la là như nhau trong cả hai phần trăm. Chỉ có cơ sở mà bạn chia thay đổi.
Lãi gộp, lãi ròng và chi phí để vào và ra
Con số biểu đồ hiện ra là biến động gộp. Con số đến được tài khoản của bạn là kết quả ròng, và khoảng cách giữa chúng là phí. Với một biến động lớn, khoảng cách đó nhỏ. Với một biến động nhỏ, nó có thể là cả lệnh.
Lấy ví dụ trên và đóng ở 100.10 thay vì 110. Kết quả gộp là 0.10 × 50 = $5.00, nhưng phí là $10.00, nên kết quả ròng là lỗ $5.00. Giá đi theo hướng của bạn mà bạn vẫn mất tiền, vì giá thoát nằm dưới giá hòa vốn 100.20. Biểu đồ trong máy tính làm điều này hiện ra: đường lãi cắt qua không ở bên phải giá vào của bạn, không phải tại đó.
Đây là lý do chi phí của một lệnh quan trọng nhất với những người giao dịch thường xuyên. Mười lệnh mà mỗi lệnh trả lại $10 phí tốn $100 trước khi lệnh nào đúng hay sai. Lãi lỗ ròng là con số cần theo dõi, và một lệnh hòa vốn trong nhật ký thường là một khoản lãi nhỏ mà phí biến thành kết quả đi ngang.
Spread và trượt giá không xuất hiện thành một dòng riêng trong máy tính này. Chúng đã nằm sẵn trong giá vào và giá thoát nếu bạn nhập mức giá bạn được khớp. Nếu bạn nhập giá niêm yết, hãy cộng spread vào phí.
Lợi suất trên vị thế so với lợi suất trên margin
Đòn bẩy không thay đổi một biến động giá kiếm hay mất bao nhiêu đô la. Nó thay đổi cơ sở nhỏ đến đâu mà bạn đo chúng. Cùng $490 đó là 9.80% của một vị thế $5,000 và 49.00% của một margin $1,000.
Điều đó đúng theo cả hai chiều, và phía thua lỗ là phía cần đọc cẩn thận. Ở 5x, một biến động 20% ngược chiều lệnh mất toàn bộ margin. Máy tính hiện lợi suất trên margin để bạn thấy con số đó, và cảnh báo khi khoản lỗ lớn hơn margin đã ký quỹ, vì broker thường sẽ đóng lệnh trước thời điểm đó. Bạn đang gần thời điểm đó đến đâu là câu hỏi cho máy tính margin và đòn bẩy.
Chỉ nêu lợi suất trên margin khi bạn thật sự muốn nói vậy. Một trader nói "tôi lãi 49%" sau một lệnh đã đo theo margin của lệnh đó, không phải theo tài khoản. Lợi suất có ý nghĩa với kết quả của bạn là lãi lỗ ròng chia cho số dư tài khoản, và gần như luôn nhỏ hơn nhiều.
Tính lãi lỗ cho forex, cổ phiếu, crypto và futures
Công thức giống nhau ở mọi nơi. Thứ thay đổi là khối lượng và hệ số nhân.
- Cổ phiếu và ETF. Khối lượng là số cổ phiếu và hệ số nhân là 1.
- Crypto. Khối lượng là số coin, có thể là số lẻ. Hệ số nhân là 1. Nếu sàn của bạn tính funding rate trên hợp đồng vĩnh viễn, hãy cộng nó vào phí.
- Futures. Khối lượng là số hợp đồng và hệ số nhân là giá trị mỗi điểm. Một hợp đồng E-mini S&P 500 đáng $50 mỗi điểm chỉ số, nên biến động 10 điểm trên 2 hợp đồng là 10 × 2 × 50 = $1,000 trước phí.
- Forex. Nhập số đơn vị của đồng tiền cơ sở làm khối lượng, với hệ số nhân 1. Nửa lot tiêu chuẩn là 50,000 đơn vị, nên một lệnh long EUR/USD từ 1.0850 lên 1.0900 kiếm được 0.0050 × 50,000 = 250 theo đồng tiền định giá, tức USD. Nếu tài khoản của bạn bằng tiền khác, hãy quy đổi khoản đó theo tỷ giá hiện tại. Máy tính giá trị pip làm phép quy đổi đó cho bạn.
Những sai lầm thường gặp về lãi lỗ
- Chỉ tính một chiều của phí. Hầu hết nền tảng hiện hoa hồng cho mỗi chiều. Cả hai chiều gấp đôi con số đó.
- Dùng giá dự kiến thay vì giá khớp. Một stop khớp xa mức của nó 0.30 là khoản lỗ lớn hơn kế hoạch nói. Hãy nhập những gì thực sự đã xảy ra.
- Đọc lợi suất trên margin như lợi suất của tài khoản. Nó đo lệnh theo margin riêng của nó, vốn chỉ là một phần của số dư.
- Trộn lẫn tiền tệ. Forex và nhiều hợp đồng futures thanh toán bằng một đồng tiền có thể khác tiền tài khoản của bạn. Lãi bằng đồng tiền định giá chưa phải là lãi bằng tiền của bạn.
- Quên hệ số nhân. Một hợp đồng futures tính như thể di chuyển $1 mỗi điểm làm mọi kết quả thấp hơn thực tế đúng bằng giá trị mỗi điểm.
- Coi kết quả của một lệnh đang mở là cuối cùng. Một khoản lãi chưa chốt có thể đảo chiều trước khi bạn đóng. Máy tính này coi giá thoát là mức giá bạn thực sự nhận được.
Những gì máy tính không biết
Máy tính lấy các mức giá và phí bạn gõ và làm phép tính. Nó không biết phí qua đêm hay swap của bạn, funding rate trên hợp đồng vĩnh viễn, cổ tức, thuế hay việc quy đổi giữa các đồng tiền, vì vậy hãy cộng những gì áp dụng vào phí. Nó coi toàn bộ vị thế được mở ở một mức giá và đóng ở một mức giá; nếu bạn xây vị thế qua nhiều bước, hãy tìm giá vào duy nhất bằng máy tính giá trung bình trước. Nó cũng không thể biết broker sẽ đóng một lệnh có đòn bẩy ở đâu. Không có nội dung nào ở đây là lời khuyên đầu tư.
Câu hỏi thường gặp
Cách tính lãi lỗ của một lệnh như thế nào?
Lấy giá thoát trừ giá vào, nhân với khối lượng vị thế và hệ số nhân hợp đồng, rồi trừ phí. Với lệnh short, lấy giá vào trừ giá thoát. Với một lệnh long từ 100 lên 110 trên 50 cổ phiếu và $10 phí, đó là 10 × 50 − 10 = $490.
Công thức lãi lỗ trong giao dịch là gì?
Lãi lỗ ròng bằng (giá thoát − giá vào) × khối lượng × hệ số nhân − phí cho lệnh long, và (giá vào − giá thoát) × khối lượng × hệ số nhân − phí cho lệnh short. Kết quả dương là lãi và âm là lỗ. Máy tính ở trên áp dụng đúng công thức này và hiện từng phần.
Cách tính lãi của một lệnh short như thế nào?
Lệnh short kiếm tiền khi giá giảm, nên biến động giá là giá vào trừ giá thoát. Bán ở 100 và mua lại ở 90 với 50 đơn vị cho 10 × 50 = $500 trước phí. Giá thoát hòa vốn của lệnh short nằm dưới giá vào, vì phí phải được bù bằng việc giá giảm.
Giá hòa vốn của một lệnh là gì?
Giá hòa vốn là giá thoát mà tại đó kết quả ròng bằng không. Với lệnh long, đó là giá vào cộng phí chia cho số đơn vị và hệ số nhân. Với giá vào 100, 50 đơn vị và $10 phí, nó là 100 + 10 ÷ 50 = 100.20.
Phí ảnh hưởng thế nào đến lãi lỗ của tôi?
Phí làm giảm mọi kết quả cùng một mức, điều quan trọng nhất ở những biến động nhỏ. Một lệnh lãi $5 trước khoản phí hai chiều $10 kết thúc bằng khoản lỗ $5. Qua nhiều lệnh, phí cộng lại thành một lực cản cố định mà lệnh thắng trung bình của bạn phải vượt qua.
Lợi suất trên margin là gì?
Lợi suất trên margin là lãi hoặc lỗ ròng chia cho margin bạn đã ký quỹ, không phải cho cả vị thế. Với đòn bẩy 5x, khoản lãi $490 trên vị thế $5,000 là 49% của margin $1,000. Cùng đòn bẩy đó cũng nhân phía thua lỗ, nên một biến động ngược 20% ở 5x xóa sạch margin.
Cách tính lãi lỗ trong forex như thế nào?
Nhân biến động giá với số đơn vị của đồng tiền cơ sở. Kết quả tính theo đồng tiền định giá, nên với EUR/USD đó là đô la. Biến động từ 1.0850 lên 1.0900 trên 100,000 đơn vị là 0.0050 × 100,000 = 500 USD, và bạn quy đổi sang tiền tài khoản nếu khác.
Cách tính lãi lỗ trên futures như thế nào?
Nhân số điểm di chuyển với số hợp đồng và với giá trị mỗi điểm, rồi trừ phí. Một hợp đồng E-mini S&P 500 là $50 mỗi điểm, nên lãi 4 điểm trên 3 hợp đồng là 4 × 3 × 50 = $600 trước phí. Ô hệ số nhân trong máy tính là nơi nhập giá trị mỗi điểm.
Tôi nên theo dõi lãi lỗ gộp hay ròng?
Hãy theo dõi kết quả ròng, vì đó là thứ bạn giữ được. Con số gộp hữu ích để đánh giá ý tưởng của lệnh, còn phí cho bạn biết giao dịch nó tốn bao nhiêu. Một nhật ký ghi cả hai cho phép bạn thấy lợi thế của mình có sống sót qua chính chi phí của nó hay không.
Đòn bẩy có thay đổi lãi lỗ của tôi không?
Đòn bẩy không thay đổi số tiền mà một biến động giá kiếm hay mất trên một vị thế nhất định. Nó cho phép bạn mở vị thế lớn hơn với cùng margin, và vị thế lớn hơn đó làm tài khoản dao động nhiều hơn. Phần trăm trên margin tăng lên, cùng với khả năng một khoản lỗ đủ lớn để lệnh bị đóng.