Cara memakai kalkulator losing streak

  1. Masukkan win rate Anda sebagai persentase trade yang berakhir profit. Tentukan dulu cara Anda menghitung trade breakeven; menghitungnya sebagai rugi adalah pilihan yang berhati-hati.
  2. Masukkan jumlah trade pada rentang yang ingin dilihat, dari 1 sampai 1,000. Sebulan trading, satu kuartal, atau satu tahun semuanya pilihan yang masuk akal.
  3. Masukkan panjang streak yang ingin Anda ketahui peluangnya: jumlah trade rugi berturut-turut.

Angka besar adalah peluang munculnya setidaknya satu rangkaian rugi sepanjang itu di antara trade tersebut. Di bawahnya ada seberapa sering hal itu terjadi (sekali dalam berapa rentang), streak terpanjang yang diharapkan secara rata-rata, median streak terpanjang, dan streak yang hanya dicapai satu dari dua puluh rentang. Dua grafik menunjukkan bagaimana peluang berubah menurut panjang streak dan bagaimana streak terpanjang bertambah seiring jumlah trade.

Rumus losing streak

Untuk satu titik awal yang tetap, peluang bahwa N trade berikutnya semuanya rugi sederhana saja:

peluang N rugi mulai sekarang = q^N        dengan q = 1 − win rate

Pada win rate 45%, itu 0.55 pangkat 10, atau 0.25%, untuk sepuluh kali rugi. Tetapi itu hanya satu titik awal. Streak bisa dimulai di trade mana pun, dan pertanyaan sebenarnya adalah apakah streak itu muncul setidaknya sekali di antara T trade. Pertanyaan itu tidak punya rumus satu baris, jadi kalkulator menghitungnya secara eksak dengan pemrograman dinamis atas rangkaian rugi yang sedang berjalan:

keadaan j = peluang bahwa rangkaian rugi saat ini sepanjang j   (j = 0 sampai N − 1)

setelah setiap trade:
  keadaan baru 0     = (jumlah semua keadaan) × win rate
  keadaan baru j + 1 = keadaan j × q                  untuk j + 1 < N
  streak tercapai    = keadaan N − 1 × q              (ditambahkan ke jawaban, dikeluarkan dari hitungan)

peluang minimal satu streak = total yang tercapai setelah T trade

N adalah panjang streak, T jumlah trade, dan q tingkat kerugian. Metode ini eksak untuk trade yang saling independen. Tidak ada simulasi, jadi input yang sama selalu memberi jawaban yang sama, sampai digit terakhir.

Angka streak terpanjang berasal dari gagasan yang sama yang diterapkan pada setiap panjang streak sekaligus. Peluang bahwa streak terpanjang adalah n atau lebih, dijumlahkan untuk semua n, adalah streak terpanjang yang diharapkan.

Perkiraan di kepala juga bisa dipakai. Jumlah streak N kali rugi yang diharapkan kira-kira T × win rate × q^N, dan peluang adanya setidaknya satu kira-kira 1 − e^(−angka itu). Pada 45%, 200 trade, dan N = 8, perkiraannya 0.75 streak dan 52.9%, selisih sepersepuluh poin dari jawaban eksak.

Contoh perhitungan

Seorang trader menang di 45% trade, jadi 55% rugi. Seberapa besar peluang rangkaian 8 rugi atau lebih dalam 200 trade?

Ukuran Hasil
Peluang setidaknya satu rangkaian 8 rugi atau lebih 53.0%
Terlihat sekali setiap 1.9 rentang 200 trade
Streak terpanjang yang diharapkan 8.0 kali rugi
Median streak terpanjang 8 kali rugi
Streak yang dicapai 1 dari 20 rentang 12 kali rugi

Inilah angka yang tampil saat kalkulator dibuka. Grafik kolom menunjukkan gambaran selebihnya: 7 rugi beruntun atau lebih berpeluang 75.6%, 9 atau lebih 33.5%, 10 atau lebih 19.9%, 12 atau lebih 6.4%, dan 15 atau lebih 1.1%.

Streak ini lebih mungkin terjadi daripada tidak, dan letaknya di tengah sebaran, bukan di ujungnya. Trader yang menemui delapan rugi beruntun setelah 200 trade hanya mengalami rangkaian nasib yang biasa pada win rate ini.

Mengapa losing streak itu wajar

Orang mengira urutan acak akan berselang-seling: menang, rugi, menang, rugi. Urutan yang sebenarnya tidak begitu. Hasilnya bergerombol, dan rangkaian lima atau enam hasil yang sama itu lazim. Karena tampak seperti pola, sebuah streak terasa seperti pesan bahwa ada yang berubah, padahal sering kali itu hanya hitungan dari 55% trade yang rugi.

Grafik garis menunjukkan seberapa jauh streak bisa tumbuh. Pada win rate 45%, streak terpanjang yang diharapkan adalah 6.9 kali rugi dalam 100 trade, 8.0 dalam 200, dan 10.7 dalam 1,000. Setiap kali jumlah trade berlipat dua, angkanya bertambah sekitar 1.2. Semakin banyak Anda trading, semakin panjang rangkaian terburuk yang akan Anda temui, tanpa perubahan apa pun pada kemampuan Anda.

Streak juga menjadi awal sebuah drawdown. Beberapa rugi beruntun menurunkan ekuitas lebih cepat daripada trade rata-rata mengembalikannya, dan di saat itulah pelanggaran aturan sering dimulai. Frustrasi setelah rangkaian rugi disebut tilt, dan tilt mengubah streak yang wajar menjadi streak yang mahal. Panduan cara berhenti revenge trading membahas kebiasaan yang menyusulnya.

Bagaimana win rate dan jumlah trade mengubah streak

Win rate adalah tuas terkuat. Tabel ini menjaga jumlah trade di 200 dan streak di 8, dan hanya mengubah win rate.

Win rate Peluang 8 rugi atau lebih dalam 200 trade Streak terpanjang yang diharapkan
35% 91.0% 10.7
40% 75.0% 9.2
45% 53.0% 8.0
50% 32.0% 7.0
55% 16.5% 6.1
60% 7.4% 5.4
70% 0.9% 4.1

Strategi yang menang 35% dari waktu akan menemui delapan rugi beruntun di sekitar sembilan dari sepuluh rentang. Itu ciri gaya trading-nya, bukan kelemahan: sistem trend-following sering menang kurang dari separuh trade dan menutupnya dengan profit yang lebih besar.

Win rate tinggi memperpendek streak tanpa menghilangkannya. Pada 70%, streak terpanjang yang diharapkan dalam 200 trade sekitar 4, dan rangkaian 5 rugi tetap terjadi di kira-kira 29% rentang.

Merencanakan streak yang akan Anda hadapi

Rencanakan untuk streak saat nasib sedang buruk, bukan streak rata-rata. Kalkulator memberi keduanya: pada 45% dalam 200 trade, streak terpanjang yang diharapkan adalah 8, tetapi streak yang dicapai satu dari dua puluh rentang adalah 12.

Lalu ubah streak itu menjadi uang. Dengan 1% ekuitas dipertaruhkan di setiap trade, 12 rugi beruntun menghabiskan sekitar 11.4% akun (1 − 0.99^12). Pada risiko 2%, streak yang sama menghabiskan sekitar 21.5%. Apakah Anda sanggup melewatinya, secara finansial maupun emosional, sebaiknya dituntaskan sebelum streak itu datang. Kalkulator risk of ruin menunjukkan bagaimana streak berinteraksi dengan batas kerugian.

Aturan yang dibuat di tengah streak dibuat dalam keadaan tilt, jadi tulislah sebelumnya: batas kerugian harian, berhenti setelah sejumlah rugi beruntun, ukuran dikurangi sampai dua trade kembali profit. Semua ini tidak mengubah peluang. Aturan itu membatasi berapa mahal sebuah streak yang wajar bagi Anda.

Kesalahan umum soal losing streak

  • Menganggap streak sebagai bukti sistem rusak. Delapan rugi beruntun pada win rate 45% adalah hasil yang diharapkan dari 200 trade, bukan bukti adanya perubahan.
  • Memakai win rate yang Anda harapkan. Ambil dari jurnal Anda. Win rate 55% yang sebenarnya 45% mengubah peluang 16.5% untuk rangkaian 8 rugi dalam 200 trade menjadi 53%.
  • Merencanakan untuk streak rata-rata. Separuh dari semua rentang lebih buruk daripada streak terpanjang yang diharapkan. Rencanakan untuk kasus satu dari dua puluh.
  • Percaya bahwa kemenangan sudah waktunya datang. Dalam matematika, trade saling independen, dan trade berikutnya punya peluang yang sama setelah delapan rugi seperti setelah nol rugi. Ini disebut gambler's fallacy.
  • Menaikkan ukuran untuk menebus kerugian. Ukuran yang lebih besar setelah streak berarti rugi berikutnya memotong lebih dalam, dan ini awal yang lazim dari akun yang meledak.
  • Menghitung trade breakeven secara tidak konsisten. Putuskan sekali apakah trade itu dihitung rugi, lalu pertahankan aturannya.
  • Memercayai win rate dari segelintir trade. Win rate sendiri mengandung ketidakpastian, dan kalkulator interval kepercayaan win rate memberinya rentang.

Apa yang tidak diketahui kalkulator

Kalkulator ini mengasumsikan setiap trade independen dan menang dengan peluang yang sama. Di pasar nyata, kerugian bisa bergerombol: strategi yang dibuat untuk tren rugi berulang kali di pasar yang bergerak acak, dan win rate berubah mengikuti kondisi. Streak yang sebenarnya karena itu bisa lebih panjang daripada angka di sini.

Kalkulator menghitung kerugian, bukan uang. Delapan rugi kecil dan delapan rugi berukuran penuh adalah streak yang sama bagi kalkulator, tetapi sangat berbeda bagi akun Anda. Kalkulator juga menganggap win rate Anda tepat, padahal win rate yang diukur dari sampel terbatas sendiri berupa rentang. Tidak ada yang di sini merupakan saran investasi.

Pertanyaan yang sering diajukan

Bagaimana cara menghitung probabilitas losing streak?

Hitung peluang bahwa setidaknya satu rangkaian N rugi muncul dalam T trade, yang bergantung pada tingkat kerugian, N, dan T. Kalkulator menghitungnya secara eksak dengan melacak panjang rangkaian rugi yang sedang berjalan setelah setiap trade. Untuk satu titik awal, peluangnya adalah tingkat kerugian dipangkatkan N, tetapi streak bisa dimulai di trade mana pun, itulah sebabnya perhitungan yang lebih panjang diperlukan.

Berapa peluang 10 kali rugi beruntun?

Itu bergantung pada win rate dan jumlah trade yang Anda lihat. Pada win rate 45%, peluang 10 trade berikutnya semuanya rugi adalah 0.25%, tetapi dalam 200 trade peluang adanya rangkaian 10 rugi di suatu tempat adalah 19.9%, sekitar satu dari lima. Dalam 1,000 trade angkanya naik menjadi 68.2%.

Berapa kali rugi beruntun yang wajar?

Pada win rate 45%, 8 rugi beruntun itu wajar dalam 200 trade: itulah streak terpanjang yang diharapkan, dan terjadi di 53% rentang. Pada 50%, streak terpanjang yang diharapkan dalam 200 trade adalah 7, dan pada 70% sekitar 4. Masukkan win rate dan jumlah trade Anda sendiri untuk melihat apa yang wajar bagi Anda.

Berapa losing streak terpanjang yang bisa diharapkan dalam 100 trade?

Pada win rate 50%, streak terpanjang yang diharapkan dalam 100 trade adalah 6, dan satu dari dua puluh rentang mencapai 9. Pada 45% angkanya 6.9. Gunakan grafik garis untuk membaca angka bagi jumlah trade mana pun sampai 1,000.

Apakah win rate tinggi melindungi dari losing streak?

Win rate tinggi memperpendeknya, tetapi tidak menghilangkannya. Pada win rate 70%, streak terpanjang yang diharapkan dalam 200 trade sekitar 4 kali rugi, dan 5 rugi beruntun tetap terjadi di kira-kira 29% rentang. Panjang streak bergantung pada tingkat kerugian, dan tingkat kerugian 30% pun menghasilkan rangkaian rugi.

Apakah losing streak berarti strategi saya sudah tidak berfungsi?

Tidak dengan sendirinya. Streak sepanjang yang disebut wajar oleh kalkulator tidak mengatakan apa pun tentang sistem Anda. Streak yang jauh melewati angka satu dari dua puluh, atau penurunan win rate yang dikonfirmasi sampel yang lebih besar, adalah alasan untuk meninjau trade Anda.

Apakah peluang menang lebih besar setelah losing streak?

Tidak. Jika trade saling independen, peluang menang sama setelah delapan rugi seperti setelah nol rugi, dan mengira kemenangan sudah waktunya datang adalah gambler's fallacy. Streak yang sangat panjang memang kecil kemungkinannya sejak awal, tetapi trade berikutnya tidak tahu apa yang terjadi pada trade sebelumnya.

Bagaimana cara menghadapi losing streak?

Ikuti aturan yang Anda tulis sebelum streak dimulai: batas kerugian harian, berhenti setelah sejumlah rugi beruntun, dan ukuran yang dikurangi sampai Anda trading dengan baik lagi. Lalu tinjau trade untuk mencari pelanggaran aturan, dan waspadai tanda bahwa streak mengubah cara Anda trading, seperti ukuran yang membesar atau trade di luar rencana.

Apakah kalkulator losing streak ini eksak atau simulasi?

Eksak. Probabilitas dihitung dengan pemrograman dinamis, bukan diperkirakan dari putaran acak, sehingga hasilnya selalu sama setiap kali Anda memasukkan angka yang sama. Hasilnya eksak hanya untuk modelnya, yang mengasumsikan trade independen dengan win rate tetap.

Bagaimana jumlah trade memengaruhi streak terpanjang?

Semakin banyak trade, semakin banyak kesempatan untuk rangkaian panjang, dan streak terpanjang tumbuh perlahan. Pada 45%, angkanya naik dari 6.9 pada 100 trade menjadi 8.0 pada 200 dan 10.7 pada 1,000, sekitar 1.2 kali rugi lebih banyak untuk setiap penggandaan.