Imagine um candle que fura uma mínima recente, é comprado de volta na hora e fecha dentro da faixa antiga. Um aluno de Wyckoff chama isso de spring. Um leitor de um livro de trading de curto prazo de 1995 chama de Turtle Soup. Um trader de smart money concepts chama de liquidity sweep, e talvez desenhe um order block ao lado. Aí os três grupos brigam sobre quem falou primeiro.

Este texto alinha os nomes, as datas que dá para conferir e as declarações que as pessoas fizeram em público. Ele não decide quem "inventou" o quê, porque para a maioria dessas ideias nenhum documento que conseguimos abrir resolve a questão. Mostra, sim, o que diz o único livro com data clara e o que o próprio ICT escreveu sobre crédito.

Linha do tempo resumida

Data O que aconteceu Onde está registrado
1873 a 1934 Richard Wyckoff viveu. O seu método, com springs e upthrusts, sistematiza como os grandes operadores trabalham um mercado, e ele funda uma escola na década de 1930 StockCharts ChartSchool, tutorial de Wyckoff
1983 Richard Dennis treina o grupo depois chamado de Turtles, que compram rompimentos de 20 dias Artigo da LiteFinance sobre a Turtle Soup
1995 Street Smarts, de Laurence Connors e Linda Bradford Raschke, é lançado, com o setup Turtle Soup (algumas listagens dizem 1996) Registro do Google Books; registro da Open Library
29 set 2024 O ICT posta uma lista de termos que chama de seus, incluindo a sua teoria de order block Post dele no X dessa data
2 out 2024 Em uma resposta, o ICT dá o crédito da Turtle Soup a Raschke e Connors e diz que não opera nem ensina nenhum dos dois, nem a Turtle Soup nem o método das Turtles Post dele no X dessa data
25 mai 2025 O ICT posta que quem disser que ele rebatizou conceitos de outra pessoa deve ser chamado a apresentar provas Post dele no X dessa data
4 set 2025 e 5 out 2025 Um autor sobre Wyckoff e um chefe de pesquisa de análise técnica postam a opinião de que as ideias de smart money remontam a Wyckoff Posts deles no X, opiniões

O que é a Turtle Soup, e de onde veio?

A Turtle Soup é uma operação em rompimento que falha. As Turtles, um grupo treinado por Richard Dennis em 1983, compravam uma nova máxima de 20 dias e vendiam uma nova mínima de 20 dias. Raschke e Connors foram no sentido contrário. Apostaram que muitos desses rompimentos falham e criaram regras para operar o retorno.

A versão de compra, como um artigo do MQL5 a descreve, espera o preço cair abaixo de uma mínima de 20 dias que tem vários dias de idade. A entrada é uma ordem pendente alguns pontos acima da mínima rompida. O stop vai logo abaixo da nova mínima. O lado de venda é a imagem espelhada. Uma segunda versão, a Turtle Soup Plus One, espera o candle diário fechar de volta dentro da faixa antes de agir.

O nome é um trocadilho com as Turtles. Raschke nunca foi uma delas, como afirma um perfil no TurtleTrader.com. O livro, Street Smarts: High Probability Short-Term Trading Strategies, foi publicado pela M. Gordon Publishing Group. O Google Books o data de 1995 e conta 241 páginas. A Open Library lista 1996, e algumas listagens de livrarias também, então o ano depende de qual registro você considera. Não encontramos uma fonte datada da primeira impressão para o ensino de order block do próprio ICT, então não podemos comparar datas desse lado.

O ICT disse a mesma coisa. Em uma resposta de 2 de outubro de 2024, ele escreveu que Raschke e Connors apresentaram a Turtle Soup como uma forma de operar contra (fade) o rompimento original das Turtles, e acrescentou "I trade or teach neither", ou seja, não opera nem ensina nenhuma das duas. Esse é um crédito claro, nas palavras dele.

Enquanto isso, alguns sites de corretoras e de educação classificam a Turtle Soup entre os setups de ICT. Um artigo da LiteFinance dá a Raschke e Connors o crédito do livro de 1995 e depois descreve a versão do ICT como um liquidity sweep seguido de um fair value gap. Apresenta isso como um refinamento da mesma ideia de falso rompimento. Então o rótulo viaja com a comunidade, e o crédito geralmente viaja junto.

Como Wyckoff chamava isso?

Os alunos de Wyckoff usam o spring e o upthrust. Segundo o StockCharts ChartSchool, um spring é um movimento breve abaixo do suporte de uma faixa de negociação que fecha de volta para dentro, no fim da faixa. A página o chama de bear trap. Um upthrust é a imagem espelhada acima da resistência, um bull trap.

A página do StockCharts não diz quem os nomeou primeiro, e não encontramos uma fonte que diga. Ela diz que Wyckoff viveu de 1873 a 1934 e fundou uma escola na década de 1930.

As formas parecem iguais em um gráfico. O contexto é diferente. Um spring pertence a uma faixa definida e a uma etapa de acumulação. A Turtle Soup é uma regra construída sobre uma janela de 20 dias. Um liquidity sweep, como um estudo de 2026 o define, é o primeiro toque em um nível em que dois topos ou fundos ficam mais ou menos no mesmo preço. Regras diferentes podem apontar o mesmo candle sem serem a mesma ideia.

E as zonas de oferta e demanda, e os order blocks?

O ensino de zonas de oferta e demanda marca uma área em que o preço parou, uma base, e depois saiu com força. Uma página da empresa indiana de análise Strike descreve uma zona de demanda como um lugar em que os compradores dominaram os vendedores e uma zona de oferta como o inverso, e separa as zonas em padrões de continuação e de reversão. A mesma página não menciona order blocks nem cita um criador.

No smart money concepts, o nome mais próximo é o order block. O estudo do SSRN de 2026, que transformou a ideia em um teste, define um de alta como o último candle de baixa antes de o preço fechar acima de um topo recente. O ensino de oferta e demanda descreve uma área parecida como uma base da qual o preço saiu com força. As duas descrições se sobrepõem bastante.

O ICT diz que a ideia é dele. Em um post de 29 de setembro de 2024, ele listou termos que diz pertencerem ao seu ensino, incluindo "My Order Block Theory". Disse também que liquidez buyside e sellside são os termos dele para buy stops e sell stops. Escreveu que alunos de cursos pagos construídos sobre o material gratuito dele vão ouvir esses termos, e pediu que postassem o que encontrarem. Essa é a afirmação dele sobre o próprio trabalho e sobre outros professores. Não pudemos testá-la.

Onde a discussão está

Três posições aparecem em posts públicos.

  • ICT. Ele dá a Raschke e Connors o crédito da Turtle Soup. Chama a teoria de order block e vários termos de seus. Em 25 de maio de 2025, escreveu que, quando dizem que ele rebatizou conceitos de outra pessoa, devem ser chamados a apresentar provas. Em um post de março de 2025, também aconselhou quem quer ensinar a dar crédito às pessoas que os colocaram onde estão.
  • Um autor sobre Wyckoff. Rubén Villahermosa, que lista livros sobre Wyckoff no perfil, escreveu no X em setembro de 2025 que os métodos de hoje com nomes novos bebem todos de Wyckoff, com palavras trocadas e o mesmo núcleo. O post é uma opinião curta, sem evidência lado a lado.
  • Um chefe de pesquisa de análise técnica. Lucas Costa, CMT, que se apresenta como chefe de pesquisa de análise técnica do banco BTG Pactual, escreveu em outubro de 2025 que a origem exata do smart money concepts é nebulosa, muitos a atribuem ao ICT, e que a ideia do "Composite Man" de Wyckoff, de um grande operador movendo o preço, é um antigo ancestral. Ele chama o smart money concepts de uma reinterpretação moderna. Isso também é uma opinião.

Nenhum dos três mostra um documento em que uma pessoa tenha tomado algo de outra. O que o registro público mostra são ideias que se sobrepõem, rótulos diferentes e sentimentos fortes. Não encontramos declarações de Raschke, de Connors ou de professores de oferta e demanda sobre o ICT, então o lado deles está ausente aqui.

O que o outro lado diz

Sobre a questão do crédito, o lado do ICT está acima, nos posts dele mesmo. Não encontramos resposta de Raschke nem de Connors a nada deste texto. Os autores dos dois posts de opinião não ofereceram, até onde vimos, documentos além dos posts curtos. Se alguma das partes enviar uma fonte datada que mude o quadro, este texto deve mudar também.

O que os traders podem tirar disso

  • Aprenda a regra, não o rótulo. "O preço rompe a mínima de 20 dias por alguns pontos e depois fecha de volta acima dela" é uma regra. "Turtle Soup" é um nome. Escreva a regra no seu playbook em palavras simples e com os seus próprios números.
  • Não conte um trade três vezes. Se você marca o mesmo pavio como spring, sweep e Turtle Soup, as suas estatísticas vão inflar. Escolha um nome por setup e defina-o uma vez.
  • Teste a ideia que você realmente opera. Os nomes se sobrepõem, as regras diferem, e os resultados de backtest pertencem a uma única regra. Conte também os seus trades. Veja tamanho da amostra.
  • Peça datas quando alguém disser "inventado por". Um livro com página de copyright, ou um vídeo datado, é evidência. Um post confiante não é.
  • Mantenha as suas próprias tags. Um diário montado com os dados da sua própria corretora permite comparar os seus trades de "spring" com os de "sweep" e ver se o rótulo faz alguma diferença nos resultados. Como montar um playbook cobre as regras escritas.

Perguntas frequentes

Quem inventou a Turtle Soup?

Laurence Connors e Linda Bradford Raschke publicaram o setup em Street Smarts. O Google Books data o livro de 1995, e a Open Library de 1996. O ICT dá o crédito aos dois autores no próprio post de 2 de outubro de 2024.

A Turtle Soup é a mesma coisa que um liquidity sweep?

São parentes próximos, não gêmeos. A Turtle Soup é uma regra sobre uma máxima ou mínima de 20 dias. Um liquidity sweep é uma ideia mais ampla, o preço passando de um nível em que se supõe que haja ordens e depois revertendo. Um artigo de corretora trata a versão do ICT como um refinamento da mesma ideia de falso rompimento.

Um spring de Wyckoff é o mesmo que um liquidity sweep?

A forma é parecida: um movimento breve além do suporte da faixa que fecha de volta para dentro. A versão de Wyckoff pertence a uma faixa de negociação e a uma etapa de acumulação, e é lida com volume e contexto. Regras diferentes podem marcar o mesmo candle. Teste a regra exata que você usa.

Quem inventou os order blocks?

Não encontramos uma fonte datada que resolva a questão. O ICT diz que a teoria de order block é dele. O ensino de oferta e demanda descreve zonas parecidas, e alguns comentaristas ligam a ideia mais ampla de smart money a Wyckoff. São posições, não provas.

O que os críticos dizem sobre a origem das ideias do ICT?

Alguns críticos dizem que as ideias são mais antigas, com nomes novos, e apontam para Wyckoff. O ICT diz que quem afirma que ele rebatizou o trabalho de outra pessoa deve ser chamado a apresentar provas. Os documentos que existem são posts públicos e um livro, então a questão está em aberto e este texto não a responde.

Fontes

Este texto se baseia em fontes públicas até 30 de outubro de 2026. Encontrou um erro? Escreva para info@setupbook.io.