Cara memakai kalkulator biaya trading

  1. Pilih mata uang akun Anda. Setiap jumlah yang Anda masukkan memakai mata uang itu.
  2. Masukkan spread, komisi, dan slippage yang rata-rata Anda bayar untuk satu trade. Komisi adalah round trip, entry dan exit digabung. Bila Anda tahu spread dalam pip, kalikan dengan nilai satu pip untuk ukuran posisi Anda.
  3. Masukkan jumlah trade Anda per bulan.
  4. Masukkan rata-rata risiko Anda per trade dalam uang: jumlah yang Anda rugikan bila stop tersentuh.
  5. Masukkan reward to risk yang Anda rencanakan, jarak ke target dibagi jarak ke stop.

Kalkulator menampilkan biaya per trade, sebagai porsi dari risiko Anda dan dalam R, biaya per bulan dan per tahun, reward to risk yang benar-benar Anda miliki setelah biaya, dan win rate break-even sebelum dan sesudah biaya. Batang terbagi menunjukkan dari mana biaya setiap trade berasal, dan grafik garis membandingkan win rate break-even dengan dan tanpa biaya pada berbagai rasio reward to risk.

Rumus biaya trading

biaya per trade = spread + komisi + slippage
biaya dalam R   = biaya per trade ÷ risiko
per bulan       = biaya per trade × trade per bulan
per tahun       = per bulan × 12

imbalan           = reward to risk × risiko
imbalan efektif   = imbalan − biaya
risiko efektif    = risiko + biaya
R efektif         = (imbalan − biaya) ÷ (risiko + biaya)

win rate break-even sebelum biaya = 1 ÷ (1 + R) = risiko ÷ (risiko + imbalan)
win rate break-even setelah biaya = (risiko + biaya) ÷ (risiko + imbalan)
win rate yang ditambah biaya      = biaya ÷ (risiko + imbalan)

Biaya dibayar pada setiap trade, menang atau kalah. Trade yang menang menyimpan imbalannya dikurangi biaya. Trade yang kalah kehilangan risikonya ditambah biaya. Menetapkan hasil rata-rata ke nol, win rate × (imbalan − biaya) = loss rate × (risiko + biaya), menghasilkan win rate break-even setelah biaya, yang menyederhana menjadi (risiko + biaya) ÷ (risiko + imbalan). Dengan demikian biaya menaikkan win rate yang Anda butuhkan persis sebesar biaya ÷ (risiko + imbalan).

Contoh perhitungan

Seorang trader membayar 4 spread, 7 komisi, dan 2 slippage per trade, mengambil 40 trade sebulan, merisikokan 100 per trade, dan merencanakan reward to risk 2.

Ukuran Perhitungan Hasil
Biaya per trade 4 + 7 + 2 $13.00
Porsi dari risiko Anda 13 ÷ 100 13% (0.13R)
Biaya per bulan 13 × 40 $520.00
Biaya per tahun 520 × 12 $6,240
Reward to risk setelah biaya (200 − 13) ÷ (100 + 13) 1.65R
Win rate break-even sebelum biaya 1 ÷ (1 + 2) 33.3%
Win rate break-even setelah biaya (100 + 13) ÷ (100 + 200) 37.7%
Win rate yang ditambah biaya 13 ÷ 300 4.3 poin

Itulah angka yang tampil saat kalkulator dibuka. Angka 13 terbagi menjadi 54% komisi, 31% spread, dan 15% slippage.

Rencananya 1:2, tetapi setelah biaya menjadi 1:1.65. Trader yang tadinya perlu menang satu dari tiga trade kini perlu menang 37.7%, jadi win rate yang tadinya nyaman menguntungkan bisa berada dekat break-even setelah biaya dihitung.

Bagaimana biaya memakan keunggulan Anda

Biaya tetap dalam R diambil dari setiap trade, jadi ia langsung mengurangi expectancy Anda. Ambil strategi yang menang 45% trade dengan reward to risk 2. Sebelum biaya expectancy-nya 0.45 × 2 − 0.55 = +0.35R per trade. Dengan biaya 0.13R dari contoh, nilainya menjadi +0.22R. Biaya telah memakan 37% dari keunggulan.

Karena itu keunggulan kecil rapuh. Expectancy +0.10R sebelum biaya menjadi −0.03R setelah biaya 0.13R: sistem yang menang di atas kertas tetapi merugi dalam praktik. Kalkulator expectancy menunjukkan keunggulan dalam R, dan biaya Anda dalam R adalah angka yang dibandingkan dengannya.

Biaya adalah jumlah tetap, bukan porsi tetap dari trade. Spread 1 pip adalah 0.1R pada stop 10 pip dan 0.2R pada stop 5 pip, jadi stop yang lebih ketat membuat spread yang sama dua kali lebih mahal dalam R.

Mengapa stop ketat dan trading yang sering paling mahal

Angka 13 yang sama pada risiko 50 adalah 0.26R, dan ia menaikkan win rate break-even dari 33.3% ke 42.0% pada reward to risk 2. Stop ketat membuat biaya besar dalam hitungan R, itulah sebabnya scalper mengawasi spread dengan sangat ketat.

Selisih antara kedua garis break-even di grafik paling lebar untuk target kecil. Pada biaya 0.13R:

Reward to risk Break-even sebelum biaya Break-even setelah biaya Tambahan
0.5 66.7% 75.3% 8.7 poin
1 50.0% 56.5% 6.5 poin
1.5 40.0% 45.2% 5.2 poin
2 33.3% 37.7% 4.3 poin
5 16.7% 18.8% 2.2 poin

Frekuensi melipatgandakan segalanya. Angka 13 per trade yang sama berbiaya $6,240 setahun pada 40 trade sebulan dan $62,400 setahun pada 400 trade sebulan. Strategi yang mengambil banyak trade membutuhkan keunggulan per trade yang besar dibandingkan biayanya, atau biayanya akan lebih besar dari profitnya.

Di mana menemukan biaya Anda yang sebenarnya

  • Spread. Ambil spread khas dalam pip untuk pasangan dan sesi yang Anda tradingkan lalu kalikan dengan nilai satu pip pada ukuran Anda. Spread 1.2 pip pada posisi senilai 5 per pip berbiaya 6.00. Kalkulator nilai pip memberi nilai satu pip. Spread melebar di sekitar berita serta saat pembukaan dan penutupan sesi.
  • Komisi. Baca dari daftar tarif broker Anda lalu pastikan di laporan, entry dan exit digabung. Broker menyebutkan per sisi atau per round trip, jadi periksa mana yang Anda baca.
  • Slippage. Bandingkan harga yang Anda rencanakan dengan harga tempat Anda terisi, dalam banyak trade. Kerugian yang lebih besar dari −1R yang Anda rencanakan adalah tandanya, atau tanda stop yang digeser. Entri slippage dan artikel tentang apa itu slippage dan cara menguranginya membahas bagaimana ia muncul.
  • Biaya lain. Swap atau pendanaan semalam, biaya bursa, dan biaya platform bukan kolom terpisah di sini. Tambahkan rata-rata per trade-nya ke komisi bila Anda ingin menghitungnya. P&L bersih Anda sudah menyertakan yang dilaporkan platform Anda.

Bila Anda tidak yakin, masukkan angka yang berhati-hati dan lihat seberapa jauh jawabannya bergeser. Kalkulator risk-reward ratio mengubah entry, stop, dan target menjadi reward to risk yang Anda rencanakan untuk dimasukkan di sini.

Kesalahan umum soal biaya trading

  • Menghitung hanya spread. Komisi dan slippage juga biaya, dan slippage terutama menimpa order market dan stop.
  • Memakai satu sisi komisi. Bila komisi Anda disebutkan per sisi, gandakan untuk round trip.
  • Menganggap akun tanpa komisi itu gratis. Biayanya biasanya ada di spread.
  • Backtest tanpa biaya. Backtest tanpa spread dan komisi menunjukkan profit yang sulit disamai trading nyata.
  • Memakai spread rata-rata pada waktu yang salah. Spread yang Anda bayar saat pembukaan atau saat berita bisa beberapa kali lipat rata-rata harian.
  • Membandingkan strategi sebelum biaya. Sistem dengan target kecil dan banyak trade bisa tampak lebih baik daripada yang lebih lambat sampai biaya dimasukkan.
  • Mengabaikan bagaimana biaya tumbuh seiring jumlah trade. Menggandakan trade menggandakan biaya, sementara keunggulan per trade tetap sama.

Yang tidak diketahui kalkulator

Kalkulator memakai satu biaya rata-rata untuk setiap trade, padahal biaya nyata bervariasi menurut ukuran, sesi, dan berita, dan biaya terkena stop sering lebih besar daripada biaya terisi di target. Kalkulator menganggap biaya sama pada trade menang dan kalah.

Kalkulator tidak tahu win rate Anda, jadi ia menampilkan win rate yang Anda butuhkan, bukan yang Anda miliki. Kalkulator juga mengabaikan pendanaan semalam, pajak, biaya penarikan, dan biaya dalam mata uang lain, yang sebaiknya Anda konversi lebih dulu. Dan ia memodelkan biaya sebagai jumlah tetap, bukan persentase dari ukuran posisi. Tidak ada di sini yang merupakan saran investasi.

Pertanyaan yang sering diajukan

Seberapa besar biaya trading memengaruhi profitabilitas?

Biaya mengambil jumlah tetap dari setiap trade, jadi paling berarti saat keunggulan per trade kecil. Pada contoh, biaya 0.13R menurunkan expectancy +0.35R menjadi +0.22R, kehilangan 37% dari keunggulan. Bila biaya sama dengan keunggulan, strategi tidak menghasilkan apa pun secara rata-rata.

Bagaimana cara menghitung biaya sebuah trade?

Jumlahkan spread, komisi round trip, dan slippage, semuanya dalam uang. Pada contoh itu 4 + 7 + 2 = 13. Bagi dengan jumlah yang Anda risikokan untuk mendapat biaya dalam R, di sini 13 ÷ 100 = 0.13R.

Bagaimana biaya trading mengubah win rate break-even?

Biaya menaikkannya sebesar biaya dibagi jumlah risiko dan imbalan. Pada reward to risk 2 dan biaya 13 pada risiko 100, win rate break-even naik dari 33.3% ke 37.7%, atau 4.3 poin lebih tinggi. Grafik garis menunjukkan efek yang sama pada setiap reward to risk.

Apa itu reward to risk setelah biaya?

Itu reward to risk yang benar-benar Anda miliki setelah biaya dibayar: (imbalan − biaya) ÷ (risiko + biaya). Rencana 2R dengan biaya 13 pada risiko 100 menjadi 187 ÷ 113 = 1.65R. Angka rencana melebih-lebihkan apa yang didapat trade menang dibandingkan apa yang dirugikan trade kalah.

Mengapa biaya ditambahkan ke risiko dan juga dikurangkan dari imbalan?

Karena Anda membayarnya pada setiap trade, termasuk yang kalah. Trade yang terkena stop kehilangan jarak ke stop ditambah spread, komisi, dan slippage, jadi kerugiannya lebih besar daripada risiko yang Anda rencanakan. Trade yang menang mendapat imbalannya dikurangi biaya yang sama.

Apakah spread dihitung sebagai biaya trading?

Ya. Spread adalah selisih antara harga beli dan jual, dan Anda melintasinya saat membuka dan menutup trade. Itu biaya utama pada banyak akun, termasuk sebagian yang tanpa komisi.

Bagaimana cara menghitung biaya slippage saya per trade?

Ambil selisih antara harga yang Anda rencanakan dan harga tempat Anda terisi, kalikan dengan ukuran posisi Anda, lalu rata-ratakan dalam banyak trade. Kerugian yang melebihi −1R yang Anda rencanakan adalah sinyalnya, dan jurnal yang mencatat harga fill membuatnya mudah ditemukan.

Berapa biaya per trade yang terlalu tinggi?

Tidak ada batas tetap, jadi nilailah terhadap keunggulan Anda. Bandingkan biaya Anda dalam R dengan expectancy Anda dalam R sebelum biaya. Makin dekat keduanya, makin kecil ruang Anda untuk fill yang lebih buruk atau spread yang lebih lebar, dan bila biayanya sama atau lebih besar, sistem merugi setelah biaya.

Apakah biaya lebih berarti untuk scalping atau swing trading?

Scalping, karena stop dan targetnya kecil sementara biayanya jumlah tetap yang dibayar berkali-kali. Angka 13 yang sama adalah 0.26R pada risiko 50 dan 0.13R pada risiko 100, dan jumlah trade melipatgandakannya lagi. Stop yang lebih lebar dan trade yang lebih sedikit menyebarkan biaya lebih tipis.